چگونه پول خود را در استارتاپ خود سرمایه گذاری کنید

توسط Greg Miaskiewicz • 4 دقیقه خواندن منتشر شده در 19 مارس 2021 • به روز شده در 12 ژوئیه 2022

جلوتر از منحنی بمانید

به خبرنامه Capbase بپیوندید

شما مشاوره عملی ، راهنماهای جامع ، مصاحبه با بنیانگذاران و موارد دیگر دریافت خواهید کرد.

چگونه می توانید از پول خود برای تأمین هزینه های استارتاپ خود استفاده کنید

من قبلاً به عنوان بنیانگذار استارتاپی که تازه شروع به کار می کند ، در کفش های شما بوده ام. هنگامی که شما فقط یک ایده تجاری دارید و قبل از داشتن محصولی برای نشان دادن سرمایه گذاران (یا فروش به مشتریان خود) ، اغلب هزینه های تجاری را متحمل می شوید که هنگام ایجاد تجارت جدید خود باید از امور مالی شخصی خود بپردازید.

برای یک تجارت جدید ، به طور معمول ، این شرکت قادر نخواهد بود به خطوط سنتی اعتبار تجاری دسترسی پیدا کند یا حتی کارت اعتباری تجاری از بانک ها و ارائه دهندگان وام دریافت کند. به همین دلیل است که بسیاری از کارآفرینان هنگام شروع کار ، می توانند تجارت خود را راه اندازی کنند. سایر کارآفرینان به سیستم عامل های جمع آوری سرمایه گذاری مانند جمهوری ، به Kickstarter می روند ، یا سعی می کنند اولین سرمایه خود را از دوستان و خانواده و همچنین همکاران حرفه ای سابق جمع کنند. در مورد جمع آوری سهام عدالت برای استارتاپ ها بیشتر بدانید.

از آنجا که شما شروع به ساختن شرکت خود می کنید ، برای کارآفرینان مهم است که جدایی آشکار از امور مالی شخصی و شرکتی را حفظ کنند تا از مسئولیت و مسائل مالیاتی در جاده جلوگیری کنند. این بهداشت مالی به ویژه هنگامی که قصد افزایش سرمایه از سرمایه داران سرمایه گذاری را دارید و شرکت خود را به عنوان یک شرکت دلاور به جای یک شرکت با مسئولیت محدود (LLC) ثبت می کنید ، از اهمیت ویژه ای برخوردار است.

اگر وجوه را در دسترس دارید ، چند روش مختلف برای "خود تأمین مالی" وجود دارد و هزینه های کسب و کار شرکت ها را در هنگام شروع کار پرداخت می کنید. حفظ مستندات مناسب امور مالی شما برای جلوگیری از مشکلات احتمالی هنگام شروع کار با دقت در جاده ضروری است.

در این مقاله ، گزینه های مختلف بودجه موجود برای کارآفرینانی را که می خواهند پول خود را برای تجارت خود سرمایه گذاری کنند ، پوشش خواهیم داد.

آماده شروع کار هستید؟

ایجاد یک شرکت در Capbase به آسانی پر کردن چند شکل است! امروز شروع کنید و فقط با چند کلیک ، Delaware C Corp و تنظیم حساب بانکی خود را دریافت کنید!

آیا می توانم فقط هزینه های تجاری را روی کارت اعتباری شخصی خود قرار دهم و بعداً خودم را پرداخت کنم؟

بله ، اگر خود را در راه اندازی خود تأمین می کنید ، می توانید این کار را انجام دهید اما بدون عارضه نیست. بسیاری از بنیانگذاران و صاحبان مشاغل استارتاپی که در حال راه اندازی مشاغل خود هستند ، این مسیر را طی می کنند.

از دیدگاه مسئولیت ، در صورت شکایت شرکت شما می تواند مشکلات موجود در جاده را ایجاد کند. مخلوط کردن امور مالی شخصی و شرکتی شما به طور بالقوه می تواند شما را در قبال هرگونه دادخواست مربوط به شرکت شما در قبال مسئولیت شخصی باز کند.

گفته می شود ، شانس این است که استارتاپ شما توسط سهامداران ، مشتریان ، کارمندان و شرکای تجاری از چپ و راست شکایت نمی شود. اگر به روشی اخلاقی و شفاف تجارت کنید ، این احتمالاً چیزی نیست که شما هرگز باید نگران آن باشید.

اگر تصمیم دارید هزینه های شرکت را از امور مالی شخصی خود بپردازید و می خواهید بعداً خود را بازپرداخت کنید ، باید رسید و گزارش هزینه های دقیق را برای کلیه هزینه هایی که به نمایندگی از شرکت متحمل می شوید ، حفظ کنید. این موارد را هنگام تهیه اظهارنامه مالیاتی سالانه شرکت خود به حسابدار خود ارسال کنید. حتی اگر خود را برای هزینه های موجود در آن سال تقویم بازپرداخت نکنید ، مهم است که آنها را در کتاب های حسابداری شرکت داشته باشید.

هنگامی که شرکت شما بعداً وجوه خود را دارد - یا با جمع آوری پول از سرمایه گذاران خارجی یا با ایجاد درآمد از مشتریان - می توانید خود را برای هزینه ها بازپرداخت کنید.

من پول خودم را دارمآیا می توانم فقط پول را به حساب بانکی شرکت خود منتقل کنم و با آن به عنوان وام رفتار کنم؟

خوب ، بله مهربان ، اما همیشه پرداخت خود را آسان نیست. اگر خود را با یک خط رسمی از شرکت خود تأمین می کنید ، می خواهید یک رکورد تمیز از وام را نگه دارید و از خود با اسناد و مدارک محافظت کنید تا از عوارض مالیات خود جلوگیری کنید.

به طور معمول ، حتی توافق نامه های غیررسمی وام از بنیانگذاران به شرکت خود باید شامل مستندات چند نکته کلیدی برای جلوگیری از طبقه بندی به عنوان سهم سرمایه توسط IRS باشد:

• مستندات مکتوب که رابطه روشنی بین صاحب مشاغل (طلبکار) و تجارت (بدهکار) ایجاد می کند
• شرح مبلغ وام
• انتظار واضح از بازپرداخت و شرایط و ضوابط آن بازپرداخت
• بیانیه روشنی از آنچه اتفاق می افتد در صورت بازپرداخت بدهی

چگونه وام شخصی خود را به شرکت بازپرداخت کنم؟

تا زمانی که شما از سرمایه گذاران خارجی پول جمع آوری کرده اید ، اگر استارتاپ شما پول کافی برای پرداخت وام اولیه خود داشته باشد ، به سادگی آن را پرداخت کنید.

وقتی در بازار سرمایه گذاران هستید ، همه چیز پیچیده می شود.

سرمایه گذاران علاقه مند به استقرار سرمایه در استارت آپ ها به منظور تأمین مالی رشد آینده هستند، نه برای بازپرداخت وام ها به بنیان گذاران. بنابراین، اگر وام های قابل توجهی دارید و می خواهید یک دور قیمتی دریافت کنید، سرمایه گذاران گاهی از شما می خواهند که «آنها را از بین ببرید». به عبارت دیگر: وام ها را رد کنید و هیچ شانسی برای پرداخت آنها نداشته باشید.

اگر سرمایه گذاران این کار را انجام ندهند، معمولاً وام شما را در توافق هایی بسته می کنند که می گوید تا زمانی که شرکت به اهداف مشخص درآمد یا سرمایه نرسد، نمی توانید بازپرداخت کنید. یا استارتاپ شما توسط شرکت دیگری خریداری شود.

اگر من به استارتاپ خود وام شخصی بدهم، با مالیات چه اتفاقی می افتد؟

اگر به استارت آپ خود وام می دهید، چند نکته وجود دارد که باید هنگام ارسال اظهارنامه مالیاتی شخصی و شرکتی خود از آنها آگاه باشید:

• شرکت شما می تواند برای هر گونه هزینه بهره کسر مطالبه کند. با این حال، شما همچنین باید آن را به عنوان درآمد بهره خود در اظهارنامه مالیاتی شخصی خود اعلام کنید.
• اگر وام خود را بازپرداخت کنید، به عنوان درآمد شخصی در نظر گرفته نمی شود، بنابراین هیچ پیامد مالیاتی ندارد.
• اگر وام شخصی شما رد شده است (به زبان قانونی "بخشوده شده")، باید راهنمایی مالیاتی در مورد درمان وام بخشوده شده دریافت کنید.

رویکرد جایگزین: برای سرمایه گذاری پول در شرکت خود، یک SAFE با شرایط MFN امضا کنید

یکی از گزینه های جایگزین خود تأمین مالی استفاده از قرارداد YCombinator SAFE برای سرمایه گذاری پول خود در شرکت راه اندازی شما است. این قرارداد یک نسخه ساده شده از یک اسکناس قابل تبدیل بدون تاریخ سررسید یا نرخ بهره است - YC SAFE به جای ابزار بدهی مانند اسکناس قابل تبدیل، بسیار شبیه به یک ضمانت نامه عمل می کند و توسط بسیاری از استارت آپ های اولیه استفاده می شود. درباره شرایط کلیدی در قراردادهای SAFE و نحوه استفاده از SAFE در تامین مالی راه اندازی بیشتر بخوانید. YC SAFE یک سند استاندارد است که توسط بسیاری از شرکت های سرمایه گذاری مخاطره آمیز و سرمایه گذاران فرشته استفاده می شود که در مرحله اولیه و اولیه روی استارت آپ ها سرمایه گذاری می کنند.

هنگامی که یک استارت آپ در آینده یک دور قیمت را افزایش می دهد، سرمایه گذاری دارندگان SAFE با استفاده از سقف ارزش گذاری در قراردادها برای تعیین قیمت هر سهم به سهام ترجیحی تبدیل می شود.

برای اهداف سرمایه گذاری پول در شرکت خود، می توانید از همان وسیله تامین مالی استفاده کنید. با این حال، ممکن است بخواهید از تعیین قیمت یا تخفیف در SAFE که برای سرمایه گذاری پول در استارت آپ خود استفاده می کنید، اجتناب کنید تا از اتهامات احتمالی مبنی بر خودفروشی جلوگیری کنید. برای رسیدن به این هدف، می توانید از نسخه MFN YCombinator SAFE استفاده کنید.

نکته منفی این رویکرد این است که شما نمی توانید خود را برای این سرمایه گذاری بازپرداخت کنید و در واقع یک تزریق سرمایه است ، نه وام یا هزینه ای که بازپرداخت می شود. به طور مؤثر ، اجرای یک امنیت برای سرمایه گذاری در شرکت خود ، سهام مشترک بنیانگذار شما را با مالکیت سهام ترجیحی در دور تأمین مالی بعدی رقیق می کند.

این رویکرد بعید است وقتی سرمایه گذاران فرشته و سرمایه داران سرمایه گذاری بر شرکت شما دقت کنند ، ابروها را بالا می برد ... مگر اینکه سرمایه گذاری زیادی را در شرکت خود سرمایه گذاری کنید که سهام سهام شما بر تصمیمات رای گیری برای کلاس سهم ترجیحی ایجاد شده در یک قیمت آینده تأثیر بگذارد. دور تأمین مالی.

وضعیت MFN چگونه کار می کند؟

توافق نامه ایمن دارای 4 نسخه است ، از جمله یکی با اصطلاحاتی که به عنوان ملت مورد علاقه (یا MFN) شناخته می شود. استفاده از این شرایط به این معنی است که سرمایه گذاری شخصی شما همان کلاه ارزیابی را به عنوان مطلوب ترین شرایطی که سرمایه گذاران فرشته و سرمایه داران سرمایه گذاری که در شرکت شما سرمایه گذاری می کنند در آینده دریافت می کند ، دریافت می کند.

اگر پس از صدور یکی از خود با وضعیت MFN ، یک صندوق ارزیابی 10 میلیون دلاری را جمع کنید ، صندوق امانات شما هنگام تبدیل در آینده با قیمت بعدی ، یک کلاه ارزیابی 10 میلیون دلار خواهد داشت. اگر متعاقباً با یک کلاه ارزیابی 8 میلیون دلار ، یک صندوق امانات را جمع کنید ، پس از تبدیل ایمن در آینده با قیمت بعدی ، صندوق امنیت شخصی شما 8 میلیون دلار کاهش می یابد.

به طور پیش فرض ، این شرایط به طور پیش فرض به بیشترین شرایط هر سرمایه گذار دیگر تخفیف می یابد ، این شرایط به مطلوب ترین شرایط هر سرمایه گذار دیگر هنگام سرمایه گذاری سرمایه گذاری در یک دور امن یا آینده با قیمت بعدی تخفیف می یابد.

چرا MFN برای سرمایه گذاری پول خود در استارتاپ خود معقول است؟

اگر پول خود را در شرکت خود قرار می دهید ، می خواهید از سرمایه گذاران خودداری کنید که فکر می کنید برای سرمایه گذاری خود در شرکت شرایط ترجیحی به خود داده اید. Safes در دور با قیمت بعدی به سهام ترجیحی تبدیل می شوند ، بنابراین ، با اجرای یک صندوق امانات ، سهام خود را ترجیح می دهید (علاوه بر سهام مشترکی که قبلاً در اختیار دارید) ، دقیقاً مانند سایر سرمایه گذاران در دور.

به عبارت دیگر: چرا سرمایه گذاران می خواهند قیمت بالاتری از آنچه برای خرید سهام ترجیحی در شرکت پرداخت کرده اید بپردازند؟دادن شرایط MFN به طور بالقوه از چنین نگرانی هایی از طرف سرمایه گذاران جلوگیری می کند ، زیرا شما به خودتان شرایط معادل شرایط داده شده به سایر سرمایه گذاران خارجی را که سرمایه گذاری سرمایه را در شرکت سرمایه گذاری می کنند ، می دهید.

خلاصه

• بیشتر استارتاپ ها هنگام شروع کار برای وام های بانکی سنتی یا وام های تجاری کوچک واجد شرایط نیستند ، زیرا وام دهندگان و موسسات مالی معمولاً فقط به مشاغل مستقر با ترازنامه سالم ، برنامه تجاری و جریان نقدی وام می دهند
• اگر می خواهید خودتان تجارت خود را تأمین کنید ، حتماً به خوبی مستند شده است
• اگر سرمایه شخصی دارید ، دو گزینه تأمین مالی متداول برای تأمین هزینه های اولیه شرکت خود در هنگام شروع کار جدید وجود دارد: 1. هزینه های کارت اعتباری شخصی را پرداخت کنید و گزارش های هزینه را حفظ کنید ، 2. یک خط رسمی را گسترش دهیداعتبار به شرکت خود شما
• سرمایه گذاران می توانند از بنیانگذاران با استفاده از وجوه سرمایه گذار برای بازپرداخت خود برای وام های شخصی بزرگ به شرکت احتیاط کنند ، بنابراین همیشه امکان پرداخت خود را ندارد
• استفاده از یک ایمن ycombinator با یک تأمین MFN روشی تمیز برای تأمین مالی خود استارتاپ شما است
• Capbase ثبت نام راه اندازی و راه اندازی یک حساب بانکی را برای شروع کار آسان می کند.

کارشناس امنیت ، طراح محصول و کارآفرین سریال. استارت آپ قبلی را به Ad Ad Science در سال 2016 فروخت ، جایی که وی یک تیم تحقیق و توسعه کلاهبرداری را هدایت کرد که منجر به خرید 850 میلیون دلار+ توسط ویستا در سال 2018 شد.